Wie der schwache Yen den japanischen Immobilienmarkt belebt

Da sich der Yen auf einem historischen Tiefstand befindet, haben ausländische Investoren ein Auge auf den japanischen Immobilienmarkt geworfen. Da japanische Immobilien so unterbewertet sind wie noch nie zuvor, werden Gelder aus aller Welt auf den Markt gelockt, was zu einer grundlegenden Veränderung führt. Doch was bedeutet diese Situation für japanische Investoren?

In diesem Artikel erklärt INA&Associates Ltd. als Immobilienexperte, warum japanische Immobilien jetzt so attraktiv sind, die spezifischen Auswirkungen des schwachen Yen auf den Markt und zukünftige Anlagestrategien aus einer professionellen Perspektive, die für den Durchschnittsverbraucher leicht verständlich ist. Die Präsentation wird für den Durchschnittsverbraucher leicht verständlich sein und eine professionelle Sichtweise vermitteln.

Immobilieninvestitionen aus dem Ausland nehmen aufgrund des schwachen Yen zu

Um zu verstehen, wie attraktiv die derzeitige Abwertung des Yen für ausländische Investoren ist, ist der erste Schritt zur Entschlüsselung des Marktes. In Dollar ausgedrückt, sind japanische Immobilien deutlich billiger als noch vor einigen Jahren.

Entwicklung des Dollar/Yen-Wechselkurses

Quelle: ecodb, basierend auf den von verschiedenen Banken veröffentlichten Daten.

Diese Wechselkursschwankungen haben zu einem verstärkten Erwerb japanischer Immobilien durch ausländische Investoren geführt. Nach einer Erhebung des führenden Immobiliendienstleisters JLL beliefen sich die Immobilieninvestitionen im ersten Halbjahr 2025 auf 3.193,2 Mrd. Yen (ein Anstieg um 22 % gegenüber dem Vorjahr). Die Nihon Keizai Shimbun berichtet außerdem, dass die Käufe ausländischer Investoren allein in der ersten Jahreshälfte 2025 mehr als 1 Billion JPY betrugen - ein Rekordwert.

Warum also entscheiden sie sich für japanische Immobilien? Der Grund ist nicht nur die Attraktivität des Preises.

Warum sind ausländische Investoren an japanischen Immobilien interessiert?

Spezifische Auswirkungen des schwachen Yen auf den Immobilienmarkt

Der Zustrom globaler Gelder wirkt sich in vielfältiger Weise auf den japanischen Immobilienmarkt insgesamt aus. Besonders spürbar sind die Auswirkungen in den Stadtzentren.

Nach den vom Ministerium für Land, Infrastruktur, Verkehr und Tourismus bekannt gegebenen Trends bei den Grundstückspreisen zum 1. Januar 2025 sind die Grundstückspreise im ganzen Land vier Jahre in Folge gestiegen, wobei der Anstieg vor allem in Ballungsräumen wie Tokio zu verzeichnen war. Dies ist ein Hinweis auf die konzentrierte Nachfrage ausländischer Investoren.

Andererseits wirkt sich die Abwertung des Yen auch auf die Baukosten aus. Die Preise für neue Eigentumswohnungen und Gebäude steigen, da importierte Baumaterialien und Energiepreise in die Höhe schnellen. Dieser Trend fördert auch das Interesse am Gebrauchtmarkt, wo die Preise relativ stabil sind.

Darüber hinaus hat die Erholung der Nachfrage aus dem Ausland die Auslastung von Hotels und Geschäftsräumen erhöht, was unmittelbar zu einer Wertsteigerung dieser Anlageformen führt. Insbesondere Immobilien in touristischen Gebieten und in der Nähe großer Bahnhöfe werden aufgrund ihres hohen Rentabilitätspotenzials zu immer attraktiveren Investitionszielen.

Immobilieninvestitionsstrategien in Zeiten eines schwachen Yen

Welche Strategien sollten japanische Investoren in diesem Marktumfeld verfolgen? Der schwache Yen hat sowohl Vor- als auch Nachteile.

Vor- und Nachteile eines schwachen Yen aus der Sicht einheimischer Investoren

Angesichts dieser Situation empfehlen wir folgende Anlagestrategien

1. Eine langfristige Perspektive einnehmenEs ist wichtig, Qualitätsimmobilien unter dem Gesichtspunkt des langfristigen Vermögensaufbaus auszuwählen, anstatt sich von kurzfristigen Preisschwankungen beeinflussen zu lassen. Sie müssen das künftige Potenzial des Gebiets einschätzen, einschließlich demografischer Trends und Sanierungsplänen.

2. Fokus auf EinkommensgewinneSetzen Sie nicht nur auf Preissteigerungen (Kapitalgewinne), sondern konzentrieren Sie sich auf Immobilien, die stabile Mieteinnahmen (Einkommensgewinne) generieren können. Residenzen (Wohnimmobilien) in Stadtzentren mit solider Mietnachfrage sind besonders attraktiv.

3. Arbeiten Sie mit einem Experten zusammenDer Markt ist ständig in Bewegung und es ist wichtig, Entscheidungen auf der Grundlage genauer Informationen zu treffen. Ein vertrauenswürdiger Immobilienexperte als Partner und objektiver Berater ist der Schlüssel zum Erfolg.

Schlussfolgerung.

In diesem Artikel wurden die Auswirkungen des schwachen Yen auf den japanischen Immobilienmarkt und künftige Investitionsstrategien erläutert.

Vor dem Hintergrund der historischen Abwertung des Yen ziehen japanische Immobilien jetzt als globales Investitionsziel große Aufmerksamkeit auf sich. Während der Zufluss von Geldern aus dem Ausland die Immobilienpreise in die Höhe treibt, bringt er für inländische Investoren sowohl neue Chancen als auch Herausforderungen mit sich.

Der Schlüssel liegt in der ruhigen Einschätzung der Markttrends und der Formulierung einer Strategie, die auf die eigenen Anlageziele zugeschnitten ist. Der beste Weg, um unsichere Zeiten zu überstehen, ist die langfristige Pflege von Vermögenswerten und nicht das Streben nach kurzfristigen Gewinnen.

Bei INA&Associates Ltd. bieten wir den besten Immobilieninvestitionsplan für die Situation jedes einzelnen Kunden. Wenn Sie Interesse haben, Ihre Portfoliostrategie oder spezifische Immobilieninformationen zu besprechen, zögern Sie bitte nicht, uns zu kontaktieren.

Häufig gestellte Fragen

Q1: Ist es jemals zu spät, um in Immobilien zu investieren?

A1: Es ist nie zu spät. Die Immobilienpreise steigen, die Lockerung der Geldpolitik wird fortgesetzt und die Kreditzinsen bleiben niedrig. Wenn Sie qualitativ hochwertige Immobilien aus einer langfristigen Perspektive auswählen, gibt es reichlich Möglichkeiten, sich ein Einkommen zu sichern. Der Schlüssel liegt darin, den richtigen Zeitpunkt und die richtige Immobilie zu finden.

F2: Gibt es Investitionsmöglichkeiten in regionale Immobilien?

A2: Es gibt viel Investitionspotenzial. Man braucht jedoch eine andere Perspektive als in städtischen Zentren. Es ist wichtig, Gebiete ausfindig zu machen, die weniger anfällig für einen Bevölkerungsrückgang sind, z. B. touristische Ziele, bei denen mit einer steigenden Nachfrage gerechnet werden kann, und regionale Städte, in denen bestimmte Branchen konzentriert sind. Die Auswahl der Gebiete wird vor dem Hintergrund der zunehmenden Polarisierung noch wichtiger.

F3: Welche Risiken bestehen, wenn der Yen aufwertet?

A3: Wenn der Yen aufwertet, könnte die Kaufbereitschaft ausländischer Investoren sinken und das Tempo des Immobilienpreisanstiegs nachlassen. Wenn die Immobilie jedoch durch eine stabile inländische Mietnachfrage gestützt wird, sind die Auswirkungen von Währungsschwankungen auf die Mieteinnahmen begrenzt. Eine ertragsorientierte Strategie ist eine gute Absicherung gegen Risiken.

F4: Welches sind die wichtigsten Faktoren bei der Auswahl eines Investitionsobjekts?

A4: Der wichtigste Punkt ist die Lage. Sie müssen gründlich prüfen, ob in dem Gebiet in Zukunft eine Mietnachfrage zu erwarten ist. Die Entfernung zum Bahnhof, das Umfeld und die Sanierungspläne werden umfassend bewertet. Darüber hinaus sind auch der Zustand der Gebäudeverwaltung und langfristige Instandsetzungspläne wichtige Entscheidungsfaktoren. Wir erstellen detaillierte Immobilienberichte, die alle diese Informationen enthalten.

F5: Wie viel Eigenmittel benötige ich?

A5: Das hängt vom Preis der Immobilie und den Finanzierungsbedingungen des Finanzinstituts ab, aber im Allgemeinen schätzt man, dass 10-20 % des Immobilienpreises als Eigenmittel erforderlich sind. Je nach Ihren persönlichen Eigenschaften und der Rentabilität der Immobilie können Sie jedoch auch mit weniger Eigenmitteln beginnen. Wir empfehlen Ihnen, zunächst unsere Experten zu konsultieren und einen Finanzplan aufzustellen.